El estudio de las estructuras de tasas, desde una perspectiva teorica y empirica, siempre ha sido abordado con modelos en tiempos continuos. Esto puede ser explicado porque las primeras investigaciones al respecto, se dieron en mercados de capitales desarrollados. La funcionalidad de estas estructuras de tasas esta dada por las expectativas economicas y financieras que refleja su dinamica; que se puede constatar con la interaccion con variables como la inflacion o la actividad economica de un pais. Estas ultimas, sin embargo se presentan con una dinamica discreta. En este trabajo se estimo para Colombia una estructura de tasas nominales en tiempo discreto, cuyo objetivo principal es encontrar bajo este contexto, la interaccion teorica de las estructuras de tasas sobre ciertas expectativas economicas y financieras. Metodologicamente, la modelacion se abordo con los tipicos modelos afines que ofrece la literatura al respecto, en la version dinamica y discreta propuesta por Alfaro (2011). Los resultados de la estimacion permiten concluir que la modelacion discreta con cotizaciones de tasas nominales de Titulos de Tesoreria de Clase B, ajustan bastante bien y son un buen referente estadistico para contrastar las expectativas de inflacion. ABSTRACT The study of the rate structures, from a theoretical and empirical perspective, has always been addresed with models in a continuoustime limit. This situation can be explained because the first researches were conducted in developed capital markets. The funcionality of these rate structures derivate from the economic and financial expectations that reflect its own dynamic; which is verifiable with the interaction of variables such as the inflation or the financial activity of a country. Nevertheless, the last ones are presented with a discrete dynamic. In this paper, it was estimated a structure of nominal interest rate in a discretetime for Colombia whose main goal is to find, in this context, the theoretical interaction of the rate structure regarding certain expectations in the field of economy and finances. Methodologically, the modeling was dealt with the typical models offered by the related literature, in the dynamic version as well as the discrete one proposed by Alfaro (2011). The results obtained lead to the conclusion that the discrete modeling with the contribution of nominal rates of Treasury Bonds, Class B, are well suited and stand as a good estadistical reference to contrast the outlooks of inflation. http://dx.doi.org/10.17981/econcuc.36.1.2015.27